2025년DeFi 3선

디파이(DeFi) 생태계는 단순한 자산 거래를 넘어, 금융의 근본 구조를 재편하고 있습니다. 2025년을 향한 여정에서 우리는 더욱 성숙해진 인프라, 실용적인 문제 해결, 그리고 대중화를 위한 진정한 혁신을 목격하게 될 것입니다. 이제 'TVL(총 예치 자산) 추종'을 넘어, 장기적인 가치와 지속 가능성을 창출할 프로젝트에 주목해야 할 때입니다. 2025년 주목해야 할 차세대 DeFi 프로젝트 트렌드와 추천 프로젝트를 살펴봅니다.

2025년 DeFi 트렌드 키워드: 실용성, 수익률 안정화, 완전한 온체인화

1. RWA(Real World Assets): 디파이의 현실 자산 연결 디파이의 가장 큰 도전 중 하나는 변동성과 제한된 유틸리티였습니다. RWA는 부동산, 채권, 상품 등 현실 세계의 자산을 토큰화해 블록체인으로 가져옵니다. 이는 기관 자본의 대규모 유입을 촉진하고, 안정적이고 예측 가능한 수익률을 제공하는 새로운 기반을 마련합니다. 2025년에는 규정 준수(KYC/AML)를 원활하게 통합한 RWA 플랫폼이 금융의 메인스트림으로 자리잡는 해가 될 것입니다.

2. 고금리 기조가 지속되면서, 변동성이 큰 암호화폐 스테이킹보다 안정적인 현실 세계 수익률에 대한 수요가 급증하고 있습니다. 미국 국채(UST) 등을 토큰화하여 온체인에서 접근 가능하게 하고, 이를 기반으로 한 저변동성 수익 창출 프로토콜이 DeFi의 새로운 '기본 요소'로 부상할 것입니다.

3. Intent-Centric(의도 중심) 아키텍처 & 체인 추상화 사용자 경험(UX)은 DeFi의 마지막 장벽입니다. '의도 중심' 아키텍처는 사용자가 복잡한 거래 과정(가스비 최적화, 최적 경로 탐색 등)을 직접 처리하지 않고, 단순히 "가장 좋은 가격으로 A를 B로 교환하고 싶다"는 만 표현하면, 전문 솔버(Solver) 네트워크가 이를 자동으로 실행해주는 패러다임입니다. 이는 크로스체인 거래를 하나의 원활한 경험으로 만드는 와 결합되어, 2025년 DeFi의 대중화를 견인할 핵심 기술이 될 것입니다.

2025년 추천 디파이 프로젝트 카테고리

위 트렌드를 반영하여, 2025년에 주목할 만한 프로젝트 유형은 다음과 같습니다.

• RWA 선도 플랫폼: Ondo Finance (ONDO) 기관급 RWA 토큰화, 특히 미국 국채 및 단기 채권 상품(OUSG, USDY)에 집중한 선두주자. 규제 준수 프레임워크와 기존 금융 시스템과의 강력한 연결을 통해 신뢰성을 구축했으며, 2025년 RWA 확장의 중심에 설 것으로 예상됩니다.

• Essential 이더리움 생태계를 중심으로 '의도 중심' 패러다임을 실현하려는 프로토콜. 사용자는 단일 서명으로 복잡한 크로스체인 스왑, 브리징, 가스비 지불을 수행할 수 있습니다. 사용자 경험의 혁명을 주도할 잠재력을 가진 인프라 프로젝트입니다.

• EigenLayer (EIGEN) 이미 시장을 재정의한 재스테이킹(Re-staking) 개념의 창시자. 2025년에는 그 메인넷이 본격화되어, AVS(Actively Validated Services)라 불리는 새로운 범주의 분산화된 서비스(오라클, 사이드체인, 데이터 가용성 네트워크 등)가 이 인프라 위에서 폭발적으로 성장할 것입니다. 이는 이더리움 생태계 전체에 새로운 수익률 기회와 혁신을 제공할 것입니다.

1. 프로젝트가 진짜 문제를 해결하는가? 공허한 토큰 경제학이 아닌, 실제 사용자와 자본을 끌어들일 유틸리티가 있는가?
2. 익명 팀보다는 실적과 신원이 검증된 팀의 프로젝트가 RWA 등에서는 더욱 중요해집니다.
3. 여러 차례의 철저한 스마트 계약 감사와 강력한 보안 관행은 선택이 아닌 필수입니다.
4. 건강하고 활발한 커뮤니티와 투명한 거버넌스 구조는 장기 생존의 지표입니다.

2025년의 DeFi는 '야생의 서부' 같은 무분별한 성장기에서 벗어나, 이라는 탄탄한 기반 위에 구축되는 단계로 진입합니다. RWA를 통한 기관 금융과의 융합, 의도 중심 아키텍처를 통한 대중화, 그리고 EigenLayer와 같은 새로운 인프라를 통한 혁신의 촉진이 이 시대를 이끌 것입니다. 투자자와 사용자는 단기적인 투기가 아닌, 금융의 미래 인프라를 건설하는 가치 기반 접근법으로 이러한 프로젝트들을 바라보아야 할 것입니다. 2025년은 DeFi가 궁극적으로 약속했던 에 한 걸음 더 다가서는 해가 될 것입니다.